بائننس ریسرچ: بلاکچین ادائیگیاں، ایک نئی شروعات

اصل مصنف: ول اوانگ

حال ہی میں، Binance Research نے Web3 ادائیگی پر ایک تحقیقی رپورٹ جاری کی، جس نے روایتی ادائیگی اور blockchain Web3 ادائیگی کی موجودہ صورتحال کو اچھی طرح سے ترتیب دیا، اور blockchain کے ذریعے لائے گئے فوائد کو یکجا کر کے Web3 ادائیگی کے مستقبل کا انتظار کیا۔ تحقیقی رپورٹ کا نظام مکمل ہے اور دلائل کافی ہیں جن سے سیکھنے کے قابل ہے۔

جس چیز نے مجھے سب سے زیادہ متاثر کیا وہ یہ تھا کہ مصنف جوشوا وونگ، میکرو تجزیہ کار کے طور پر اپنے پس منظر کی بنیاد پر، ویب 3 کی ادائیگیوں کو پورے روایتی مالیاتی ادائیگی کے نظام کے تناظر میں ڈیٹا پر مبنی طریقے سے کرنے کے قابل تھا، بجائے اس کے آن چین ٹیکنالوجی کے خالص حصول کا جنون۔

لہذا، یہ مضمون بائنانس ریسرچ کی تحقیقی رپورٹس کو مرتب کرتا ہے اور اس کے اشاریہ مضامین کا گہرا مطالعہ کرتا ہے۔ صرف کولڈ ڈیٹا کے موازنے کے ذریعے ہی ہم اپنی پوزیشننگ اور خلا کے ساتھ ساتھ مستقبل کی پیشرفت کی سمت کو زیادہ واضح طور پر بیان کر سکتے ہیں۔

رپورٹ کا لنک

ذیل میں، لطف اٹھائیں:

I. رپورٹ کے کلیدی مناظر

دنیا کی سب سے بڑی اور تیزی سے ترقی کرنے والی صنعتوں میں سے ایک ہونے کے باوجود، ادائیگیوں کی صنعت اب بھی زیادہ تر فرسودہ، 50 سال پرانے بینکنگ انفراسٹرکچر پر چلتی ہے۔ جدید ادائیگی کے فن ٹیک اور کارڈ نیٹ ورک جیسے اسٹرائپ، ماسٹر کارڈ اور ویزا نے صارفین اور تاجروں کے لیے زیادہ آسان صارف کا تجربہ لایا ہے۔ تاہم، ہر لین دین میں چھ بیچوانوں کو شامل کرنے کے روایتی اخراجات (مثلاً کارڈ نیٹ ورک، جاری کنندہ، پروسیسر، پی او ایس سسٹم، پیمنٹ ایگریگیٹر، ڈیجیٹل والیٹ) اب بھی موجود ہیں۔ بلاکچین ٹیکنالوجی ادائیگیوں کے لیے ایک نئی عالمی انفراسٹرکچر ریل فراہم کرتی ہے، جو کہ ایک نئی شروعات ہے۔

بلاکچین اور جدید ایپلی کیشنز کی رینج جو اسے قابل بناتی ہے اس میں لاگت کو نمایاں طور پر کم کرنے اور سرحد پار ادائیگیوں کی کارکردگی کو بہتر بنانے کی صلاحیت ہے۔ یہ پہلے سے ہی ادارہ جاتی سطح پر ہو رہا ہے، جیسے کہ ویزا چلانے والے پائلٹ عوامی بلاک چینز پر ادارہ جاتی درجے کی عالمی ادائیگی کے تصفیے کو فعال کر رہے ہیں۔ اپنانے کا عمل انفرادی سطح پر بھی ہو رہا ہے، بائنانس پے جیسی مصنوعات کو تیز اور سستی پیئر ٹو پیئر ادائیگیوں اور سرحد پار منتقلی کے لیے استعمال کیا جا رہا ہے، نیز گیس فیس ادا کیے بغیر براہ راست تاجروں پر کرپٹو کرنسی خرچ کرنا، کرنسی کی تبدیلیوں کو خود بخود ریگولیٹ کرنا، اور ریئل ٹائم سیٹلمنٹس۔

ادائیگیوں کی صنعت کے سراسر سائز کا مطلب یہ ہے کہ بلاک چین جیسی انقلابی ٹیکنالوجیز کو اپنانا سست اور محتاط ہونے کا امکان ہے۔ اس سے بلاکچین انڈسٹری کو بھی ضروری ادائیگی کے آلات اور ادائیگی کے بنیادی ڈھانچے کی ترقی اور تعمیر کے لیے ضروری وقت ملتا ہے۔

2. پس منظر

روبرو ادائیگیوں کے لیے نقدی کا استعمال رقم کو آزادی کا منفرد احساس دیتا ہے۔ بدقسمتی سے، جدید ڈیجیٹل ادائیگی کے نظام کسی فریق ثالث کی مداخلت کے بغیر براہ راست پیر ٹو پیئر لین دین کرنے کی یہ صلاحیت فراہم نہیں کر سکتے۔ اس کی بنیادی وجہ یہ ہے کہ بلاک چین ٹیکنالوجی کے برعکس ہمیں اپنے فنڈز رکھنے کے لیے تیسرے فریق کی ضرورت ہے، جو فنڈز کی خود تحویل حاصل کر سکتی ہے۔

معاملات کو مزید خراب کرنے کے لیے، جدید عالمی ادائیگی کا بنیادی ڈھانچہ اب بھی کسی بھی لین دین پر کارروائی کے لیے بینکوں اور دیگر بیچوانوں پر انحصار کرتا ہے۔ آج کے پیمنٹ ٹیکنالوجی اسٹیک کو ایک نئے آغاز کی اشد ضرورت ہے، اور بلاک چین ٹیکنالوجی اس کو حاصل کر سکتی ہے۔

جب بٹ کوائن کو 2009 میں تخلص Satoshi Nakamoto نے شروع کیا تھا، تو اس کا تصور ہم مرتبہ الیکٹرانک نقد ادائیگیوں کی ایک انقلابی شکل کے طور پر کیا گیا تھا۔ مقصد ایک غیر مرکزی کرنسی تخلیق کرنا تھا جو آمنے سامنے نقد لین دین کی طرح آزادی پیش کر سکے، لیکن ڈیجیٹل ادائیگیوں کے لیے۔ اس نے بینکوں جیسے مالی ثالثوں کی ضرورت کے بغیر، افراد کے درمیان براہ راست لین دین کی سہولت فراہم کرکے ایسا کیا۔ اس وژن نے مالی آزادی، شفافیت، اور لین دین کے اخراجات میں کمی کے ایک نئے دور کا آغاز کرنے کا وعدہ کیا۔

جدید کرپٹو انڈسٹری 2009 میں اپنے آغاز کے بعد سے نمایاں طور پر ترقی کر چکی ہے۔ stablecoins کی آمد نے ایک مستحکم ویلیو اسٹینڈرڈ متعارف کرایا جسے بلاک چین ٹیکنالوجی سے فائدہ اٹھاتے ہوئے اور اثاثوں کے اتار چڑھاؤ کے مسئلے کو ختم کرتے ہوئے تبادلے اور ادائیگی کے ایک ذریعہ کے طور پر استعمال کیا جا سکتا ہے۔ اس کے علاوہ، پرت 1 اور پرت 2 کے حل کی ترقی نے لین دین کی رفتار میں اضافہ کیا ہے اور لاگت کو کم کیا ہے، جس سے ان رکاوٹوں کو مؤثر طریقے سے کم کیا گیا ہے جو پہلے بڑے پیمانے پر ادائیگی کے لین دین پر کارروائی کرنے کے ایک ذریعہ کے طور پر تقسیم شدہ لیجرز کو اپنانے میں رکاوٹ تھیں۔

یہ رپورٹ موجودہ روایتی ادائیگی کے منظر نامے اور اسے درپیش اہم مسائل کا جائزہ فراہم کرے گی۔ اس کے بعد اس بات پر تبادلہ خیال کیا جائے گا کہ بلاکچین ٹیکنالوجی ان مسائل کو کیسے حل کر سکتی ہے، بلاکچین پر مبنی ادائیگیوں کی موجودہ حالت، اور ادائیگی کی صنعت بلاکچین کے ذریعے کس طرح ترقی کر سکتی ہے۔

3. روایتی ادائیگی کی صنعت کی موجودہ حیثیت

جب 1970 کی دہائی میں SWIFT جیسے عالمی ادائیگی کے نظام پہلی بار بنائے گئے تھے، عالمی ترسیلات زر کو قابل بنانا ایک اہم کامیابی اور فنانس میں ایک اہم سنگ میل تھا۔

تاہم، آج کے عالمی ادائیگیوں کے بنیادی ڈھانچے کو صرف فرسودہ، ینالاگ اور بکھرے ہوئے کے طور پر بیان کیا جا سکتا ہے۔ یہ ایک مہنگا اور غیر موثر نظام ہے جو بینکنگ کے محدود اوقات میں کام کرتا ہے اور متعدد بیچوانوں پر انحصار کرتا ہے۔ جدید مالیاتی نظام دنیا بھر میں بہت سے بینکوں پر انحصار کرتا ہے، جن میں سے ہر ایک اپنے لیجر کو برقرار رکھتا ہے۔ ان بینکوں کے درمیان یکساں عالمی معیارات کا فقدان بغیر کسی رکاوٹ کے بین الاقوامی لین دین میں رکاوٹ ہے اور مستقل تعاون کے قیام کو پیچیدہ بناتا ہے۔

ادائیگی کے جدید نظام کی خامیاں سرحد پار سے ہونے والی انٹربینک لین دین کو مہنگی اور غیر موثر بناتی ہیں، کیونکہ ایک لین دین کو اپنی مطلوبہ منزل تک پہنچنے سے پہلے متعدد کرسپانڈنٹ بینکوں سے گزرنا پڑ سکتا ہے۔ بعض اوقات، یہ ایک بلیک باکس کی طرح ہوتا ہے، جہاں بھیجنے والے اور وصول کنندگان فنڈز کے بہاؤ کو ٹریک نہیں کر سکتے اور صرف اندھیرے میں انتظار کر سکتے ہیں۔

عالمی بینک کے مطابق، سرحد پار ترسیلات کو طے ہونے میں عام طور پر پانچ کاروباری دن لگتے ہیں، جس میں لین دین کی رقم کی اوسط فیس 6.25% ہوتی ہے۔ ان واضح چیلنجوں کے باوجود، کاروبار سے کاروبار ("B2B") سرحد پار ادائیگیوں کا بازار بڑا ہے اور بڑھتا ہی جا رہا ہے۔ B2B سرحد پار ادائیگیوں کے لیے کل مارکیٹ کا سائز 2023 میں $39 ٹریلین ہے اور 2030 تک 43% سے $53 ٹریلین تک بڑھنے کی توقع ہے۔

3.1 موجودہ روایتی ادائیگی کی صنعت کا منظر

اپنی ناکارہیوں سے بے نیاز، ادائیگیوں کی صنعت دنیا کی سب سے بڑی صنعتوں میں سے ایک بن گئی ہے، جس کی آمدنی 2024 تک $2.83 ٹریلین تک پہنچنے کا تخمینہ ہے۔ 2029، 10.8% کی جامع سالانہ ترقی کی شرح (CAGR)۔ توقع ہے کہ عالمی ادائیگیاں 2022 میں تقریباً $150 ٹریلین تک پہنچ جائیں گی، جو 2021 سے 13% زیادہ ہے۔

اسی طرح کی تصویر گزشتہ نو سالوں کے دوران عالمی کارڈ نیٹ ورک برانڈز (امریکن ایکسپریس، ڈسکور، جے سی بی، ماسٹر کارڈ، ویزا اور یونین پے) کے لیے خریداری کے لین دین کے حجم میں اضافے سے ابھرتی ہے، جو 2014 سے تقریباً 15.1% کے CAGR پر مسلسل بڑھ رہی ہے۔ .

دنیا کی سب سے بڑی اور تیزی سے ترقی کرنے والی صنعتوں میں سے ایک ہونے کے باوجود، ادائیگیوں کی زیادہ تر صنعت اب بھی 50 سال پرانی ٹیکنالوجی پر چل رہی ہے۔ عالمی ادائیگیوں کا منظر نامہ بیچل مینوں کے کرایہ جمع کرنے والے کارٹیل میں تبدیل ہو گیا ہے جو تاجروں اور صارفین کے درمیان کھڑے ہوتے ہیں اور ہر لین دین سے کرایہ وصول کرتے ہیں۔

پچھلے پانچ سالوں میں ادائیگی کے فنٹیک اسپیس میں ایجادات نے تاجروں اور صارفین کے لیے حیرت انگیز کام کیا ہے۔ تاہم، اس نے انہیں میراثی نظاموں کی ناکارہیوں کی وجہ سے ہونے والے اعلیٰ اخراجات سے نہیں بچایا ہے جن پر جدید ترین فنٹیک حل بھی اب بھی انحصار کرتے ہیں۔

موٹے طور پر، جدید ادائیگی کی صنعت میں ادائیگی کے نظام کی دو اقسام ہیں: اوپن لوپ ادائیگی کے نظام اور بند لوپ ادائیگی کے نظام۔

3.2 اوپن لوپ ادائیگیاں

ویزا اور ماسٹر کارڈ جیسی کارڈ اسکیمیں عالمی کھلی ادائیگی کے بنیادی ڈھانچے کو سپورٹ کرتی ہیں۔ وہ دنیا بھر کے متعدد حاصل کرنے اور جاری کرنے والے بینکوں کو کارڈ اسکیم نیٹ ورک تک رسائی حاصل کرنے کے قابل بناتے ہیں اور کارڈ اسکیم نیٹ ورک کی کلیئرنگ اور سیٹلمنٹ کے ذریعے فنڈز کو ایک بینک سے دوسرے بینک میں جانے کی اجازت دیتے ہیں۔

کارڈ نیٹ ورک ایک انمول اختراع ہے، یہ دنیا بھر کے بینکوں کے درمیان تیز رفتار رابطے کو ممکن بناتا ہے۔ یہ صارفین کے لیے ایک انتہائی آسان نظام ہے، جس سے دنیا بھر میں سامان اور خدمات کی ادائیگی کے لیے ایک ویزا/ماسٹر کارڈ استعمال کیا جا سکتا ہے۔ نتیجے کے طور پر، وہ آج کی دنیا میں ڈیجیٹل ادائیگیوں کا غالب ذریعہ بن گئے ہیں۔ ویزا اور ماسٹر کارڈ آج دنیا کی دو سب سے قیمتی عوامی کمپنیاں ہیں، جو بالترتیب 18ویں اور 20ویں نمبر پر ہیں۔

ویزا اور ماسٹر کارڈ جیسے کارڈ نیٹ ورک کے ذریعے سپورٹ کردہ ایک عام اوپن لوپ ادائیگی کے نظام میں، تاجروں اور صارفین کے درمیان چھ مڈل مین ہوتے ہیں۔

1. POS سروس، جو کہ فزیکل یا ڈیجیٹل ٹرمینل ہے جو لین دین کا آغاز کرتا ہے۔ یہ ادائیگی کی تفصیلات حاصل کرتا ہے اور انہیں پروسیسنگ کے لیے بھیجتا ہے۔ مثال کے طور پر، Square، POS سروس فراہم کرنے والوں میں سے ایک، تاجروں سے 2.6% + $0.10 فی لین دین وصول کرتا ہے۔ اس فیس کو پھر ادائیگی کے اسٹیک میں باقی 4 بیچوانوں کے درمیان شیئر کیا جاتا ہے جو کرایہ جمع کرتے ہیں (ای-والٹس جیسے کہ Apple Pay اور Google Pay فی الحال کوئی فی ٹرانزیکشن فیس نہیں لیتے ہیں)۔

2. ادائیگی جمع کرنے والے متعدد تاجروں سے لین دین کو یکجا کرتے ہیں، ادائیگی حاصل کرنے کے عمل کو آسان بناتے ہیں۔ وہ ادائیگی کے مختلف طریقوں کے لیے ایک واحد انضمام پوائنٹ فراہم کرتے ہیں۔ زیادہ تر ادائیگی جمع کرنے والے، جیسے اسٹرائپ، اپنے مرچنٹ گاہکوں کی حفاظت کے لیے دھوکہ دہی کا پتہ لگانے کے لیے ٹرانزیکشنز کو بھی اسکرین کرتے ہیں۔

3. ایک حاصل کنندہ ایک مالیاتی ادارہ ہے جو کسی مرچنٹ کی جانب سے کریڈٹ یا ڈیبٹ کارڈ کی ادائیگیوں پر کارروائی کرتا ہے۔ یہ یقینی بناتا ہے کہ لین دین مجاز ہے اور کارڈ جاری کرنے والے سے مرچنٹس کے اکاؤنٹ میں رقوم منتقل کرتا ہے۔

4. کارڈ نیٹ ورک حاصل کرنے والوں اور جاری کنندگان کے درمیان لین دین کی معلومات کی منتقلی میں سہولت فراہم کرتے ہیں۔ وہ کارڈ کے لین دین کے لیے اصول اور معیار طے کرتے ہیں۔

5. کارڈ جاری کرنے والے بینک یا مالیاتی ادارے ہیں جو کارڈ ہولڈرز کو کریڈٹ یا ڈیبٹ کارڈ فراہم کرتے ہیں۔ وہ لین دین اور ڈیبٹ کارڈ ہولڈرز کے اکاؤنٹس کی اجازت دیتے ہیں۔ کارڈ نیٹ ورک جیسے کہ ویزا اور ماسٹر کارڈ بھی فراڈ کا پتہ لگانے اور اپنے بینک صارفین کی حفاظت کے لیے لین دین کی نگرانی کرتے ہیں۔

6. E-Walets وہ ڈیجیٹل والیٹس ہیں جو ادائیگی کی معلومات کو محفوظ کرتے ہیں اور آن لائن اور اندرون اسٹور لین دین کی سہولت فراہم کرتے ہیں۔ وہ صارفین کو کریڈٹ کارڈ کا براہ راست استعمال کیے بغیر ادائیگی کا آسان طریقہ فراہم کرتے ہیں۔

مختصراً، بلاکچین ایک متبادل، عالمی، وکندریقرت ادائیگی کے نیٹ ورک کے طور پر کام کر سکتا ہے – ایک نئی قسم کا کھلا نظام جو موجودہ عالمی ادائیگی کے نظام سے بے نیاز ہے جس میں دلالوں اور سست اور مہنگے روایتی بینکنگ سسٹم ہیں۔

3.3 لوپ کی ادائیگی بند کریں۔

پے پال اور سٹاربکس جیسی کمپنیوں کی طرف سے مقبول ہونے والی ادائیگیوں کی صنعت میں کلوزڈ لوپ ادائیگی ایک بڑھتا ہوا رجحان ہے۔

ایک بند ادائیگی کے لوپ میں، صارفین صرف PayPal ایپ کے ساتھ بات چیت کرتے ہیں، کیونکہ مختلف تاجر PayPal میں شامل ہیں اور PayPal نیٹ ورک کے ذریعے ادائیگیاں قبول کرنے کے قابل ہیں۔ سٹاربکس کے معاملے میں، گاہک صرف سٹوروں میں سٹاربکس کے ڈیجیٹل والٹس میں ذخیرہ شدہ فنڈز استعمال کر سکتے ہیں۔ زیادہ سے زیادہ مرچنٹس سٹاربکس لیڈ کی پیروی کرنا شروع کر رہے ہیں اور ان کے اپنے بند ادائیگی کے لوپس کو نافذ کر رہے ہیں۔ ایسا کرنے کا بنیادی مقصد ان کے اپنے لائلٹی پروگراموں کو چلا کر اور موجودہ اوپن پیمنٹ اسٹیکز کے ذریعے لگائی جانے والی زیادہ فیسوں کو نظرانداز کر کے صارفین کی چپچپاگی کو گہرا کرنا ہے۔

تاہم، بند ادائیگی کے بند جو آج موجود ہیں انتہائی بکھرے ہوئے نظام ہیں جو اب بھی سست اور مہنگے روایتی بینکنگ سسٹم سے جڑے ہوئے ہیں۔ Starbucks بند لوپ کے اندر اور باہر رقوم کی منتقلی کے لیے، صارفین کو اب بھی ایک بینک اکاؤنٹ کی ضرورت ہے۔ اس کے علاوہ، بہت سے مرچنٹ کے لیے مخصوص بند لوپ سسٹمز (جیسے Starbucks) صارفین کے درمیان منتقلی کی اجازت نہیں دیتے ہیں اور دنیا کے بہت سے ممالک میں بغیر کسی رکاوٹ کے دستیاب ہیں۔ بلاک چین ٹیکنالوجی مستقبل کی ادائیگی کے فن ٹیک کے لیے ایک متبادل فراہم کرتی ہے، جس سے وہ روایتی، بکھرے ہوئے بینکاری نظام کو مکمل طور پر نظرانداز کرنے کا انتخاب کر سکتے ہیں، بالآخر تاجروں اور صارفین کے لیے فیسوں کو کم کرتے ہیں۔

بائنانس پے اس قسم کی ادائیگی فنٹیک کی ایک مثال ہے۔ یہ بند لوپ ادائیگی کے نظام کے اندر فوری، کم فیس والے پیر ٹو پیئر ٹرانسفر اور براہ راست مرچنٹ کی ادائیگیوں کو قابل بناتا ہے۔ ایک بند لوپ ماڈل کے طور پر، Binance Pay جیسی فنٹیک کی تازہ ترین نسل تاجروں اور صارفین کو ایک مانوس، نفیس، اور حسب ضرورت فنٹیک تجربہ فراہم کرنے کے قابل ہے، جو روایتی بینکنگ ریلوں سے بلاک چین ریلوں میں منتقلی میں سہولت فراہم کرتی ہے۔

3.4 سرحد پار ادائیگیوں کے لیے نئے اختیارات

جب سرحد پار لین دین اور ترسیلات زر کی بات آتی ہے تو اخراجات کئی گنا بڑھ جاتے ہیں۔ بین الاقوامی مالیاتی فنڈ کے مطابق، ترسیلات زر "کسی فرد کی آمدنی کا حصہ ہیں جو اپنے خاندان کی کفالت کے لیے نقد یا سامان کے طور پر گھر بھیجے جاتے ہیں۔" یہ سرحد پار ادائیگیوں کا ایک مخصوص علاقہ ہے جہاں بلاک چین ٹیکنالوجی کا براہ راست اثر پڑ سکتا ہے۔

عالمی ترسیلات زر 2022 میں $843 بلین سے 2023 میں $857 بلین تک بڑھنے کا تخمینہ ہے۔ 2024 میں نمو 3% تک پہنچنے کی توقع ہے۔ 2023 میں، ہندوستان میں موجودہ پانچ کم اور درمیانی آمدنی والے ممالک میں ڈالر کی وصولی ہو رہی ہے۔ ($120 بلین)، میکسیکو ($66 بلین)، چین ($50 بلین)، فلپائن ($39 بلین)، اور پاکستان ($27 بلین)۔ 2024 کی پہلی سہ ماہی کے عالمی بینک کے اعداد و شمار کے مطابق، عالمی سطح پر $200 بھیجنے کی اوسط لاگت منتقلی کی رقم کا 6.35% ہے، جس کی کل فیس $54 بلین فی سال جمع ہوتی ہے۔

انتہائی زیادہ لاگت کی وجہ سے، سرحد پار ترسیلات ادائیگیوں کی صنعت کا ایک اہم شعبہ ہے جہاں بلاکچین واقعی بہت بڑا اثر ڈال سکتا ہے۔

سرحد پار سے ترسیلات زر میں مختلف ممالک میں واقع بینکوں کی ایک سیریز کے ذریعے سرحدوں کے پار رقم بھیجنا شامل ہے، ایک ایسا عمل جس میں کئی دن لگ سکتے ہیں، جو اسے سست اور مہنگا بناتا ہے۔

1) یہ عمل اس وقت شروع ہوتا ہے جب بھیجنے والا کسی مقامی بینک یا رقم کی منتقلی کی سروس میں رقم کی منتقلی شروع کرتا ہے، وصول کنندگان کی تفصیلات اور بھیجی جانے والی رقم فراہم کرتا ہے۔

2) چونکہ رقم بھیجنے والے اور فائدہ اٹھانے والے بینکوں کا آپس میں براہ راست تعلق نہیں ہوسکتا ہے، اس لیے ایک درمیانی بینک (جسے کرسپانڈنٹ بینک کہا جاتا ہے) لین دین کی سہولت فراہم کرتا ہے۔ ترسیل کرنے والا بینک اپنے متعلقہ بینک کو رقوم بھیجتا ہے، جو اس کے بعد دیگر متعلقہ بینکوں کو فنڈز منتقل کر سکتا ہے، جن میں سے ہر ایک فیس لیتا ہے۔ اس عمل میں، SWIFT نیٹ ورک اکثر ایسی ادائیگی کی ہدایات بھیجنے کے لیے استعمال ہوتا ہے۔

3) اگر مختلف کرنسیوں میں شامل ہوں تو، فنڈز کو عام طور پر متعلقہ بینکوں میں سے ایک میں تبدیل کیا جائے گا، عام طور پر کم شرح مبادلہ پر۔

4) شناخت کی تصدیق اور لین دین کی قانونی حیثیت کو یقینی بنانے کے لیے ہر بینک کو اینٹی منی لانڈرنگ (AML) اور Know Your Customer (KYC) کے ضوابط کی تعمیل کرنی چاہیے۔ بین الاقوامی پابندیوں کی فہرستوں کے خلاف بھی لین دین کی اسکریننگ کی جاتی ہے۔

5) ایک بار کارروائی اور تعمیل کے چیک مکمل ہونے کے بعد، رقوم وصول کنندہ کے بینک میں منتقل کردی جاتی ہیں، جو وصول کنندہ کے اکاؤنٹ میں کریڈٹ کرتا ہے۔ بھیجنے والے کو تصدیق ملتی ہے کہ لین دین مکمل ہو گیا ہے۔

مذکورہ بالا روایتی ادائیگی کے نظام نہ صرف مہنگے اور ناکارہ ہیں بلکہ فی الحال دنیا کی آبادی کے کافی حصے کا احاطہ کرنے میں بھی ناکام ہیں۔

آج، دنیا بھر میں 1.4 بلین بالغوں کے پاس بینک اکاؤنٹ نہیں ہے۔ ان وجوہات کی بناء پر، ہم دیکھتے ہیں کہ دنیا بھر کے صارفین بلاک چین سلوشنز جیسے Binance Pay کی طرف رجوع کرتے ہوئے رقم کی سرحدوں کے پار منتقلی کے ایک سستے اور تیز طریقہ کے طور پر کرتے ہیں۔ 2022 سے، بائنانس پے نے ماہانہ فعال صارفین اور ماہانہ لین دین دونوں میں تقریباً 5 گنا اضافہ دیکھا ہے، دنیا بھر میں تقریباً 13.5 ملین صارفین اور تقریباً 1.96 ملین ماہانہ لین دین کے ساتھ۔

بلاک چین اور ڈسٹری بیوٹڈ لیجر ٹیکنالوجی (DLT) ادائیگیوں کی صنعت میں بہت سے موجودہ کھلاڑیوں کو صرف ایک اسمارٹ فون اور انٹرنیٹ کنکشن کے ساتھ قابل رسائی، عالمی، شفاف ادائیگیوں کا ماحول فراہم کرنے کی صلاحیت رکھتی ہے۔ اس کا مطلب ہے کہ تاجروں اور صارفین کے درمیان براہ راست مواصلاتی چینل، تقسیم شدہ لیجرز کے ذریعے سہولت فراہم کرتا ہے، اور متعلقہ بینکوں کی ضرورت کو ختم کرتا ہے۔ مستقبل کے فنٹیکس کو روایتی بینکنگ سسٹم سے آزاد کرنا دنیا بھر میں سستی اور تیز ادائیگیوں کو فعال کرنے کی کلید ہو سکتا ہے۔ جے پی مورگن میں یورپی مالیاتی اداروں کے گروپ سیلز کے سربراہ جیسن کلنٹن نے کہا: بالآخر، ہم کسی بھی ادائیگی کو فوری طور پر، کہیں بھی، کسی بھی کرنسی میں طے کرنے کے قابل ہونا چاہتے ہیں، اور اس کے لیے بلاک چین ٹیکنالوجی کے استعمال کی ضرورت پڑ سکتی ہے۔

4. بلاکچین پر مبنی ادائیگیوں کی موجودہ حیثیت

اس کی اعلی نقدی مساوات کی وجہ سے، stablecoins بلاکچین ادائیگیوں کا ایک اہم جز بن چکے ہیں۔ 2023 میں، stablecoins نے $10.8 ٹریلین سے زیادہ لین دین پر عملدرآمد کیا، اور مشین یا خودکار لین دین جیسی سرگرمیوں کو چھوڑ کر، اعداد و شمار $2.3 ٹریلین تھے۔

مستحکم کوائن کی ادائیگیوں کا روایتی ادائیگیوں سے موازنہ کرتے ہوئے، ہم دیکھ سکتے ہیں کہ وہ سہ ماہی لین دین کے حجم کے لحاظ سے روایتی ادائیگیوں کو پکڑ رہے ہیں۔

2023 کے وسط سے سٹیبل کوائنز کی کل سپلائی میں بھی اضافہ ہو رہا ہے جو کہ طلب میں مسلسل اضافے کی نشاندہی کرتا ہے۔ بڑے سٹیبل کوائنز کا کل مارکیٹ کیپٹلائزیشن $160 بلین سے زیادہ ہے، جس میں USDT اور USDC کا سب سے بڑا حصہ ہے، بالترتیب 73% اور 21% کے مارکیٹ شیئرز کے ساتھ۔

اسٹیبل کوائنز کی طرف سے فراہم کردہ کم اتار چڑھاؤ کا فائدہ اٹھاتے ہوئے، بلاکچین ادائیگی کے ماحولیاتی نظام اور اس سے متعلقہ بنیادی ڈھانچے نے 2009 سے بڑی ترقی کی ہے۔

4.1 بلاکچین پر مبنی ادائیگی کا بنیادی ڈھانچہ

تصفیہ کی تہہ

لین دین کے تصفیے کے لیے ذمہ دار بلاکچین انفراسٹرکچر، جیسا کہ بٹ کوائن، ایتھرئم، اور سولانا، جو کہ تمام لیئر 1 بلاک چینز ہیں، اور ورسٹائل لیئر 2 کے حل جیسے کہ آپٹیمزم اور آربٹرم، بنیادی طور پر بلاک کی جگہ فروخت کر رہے ہیں۔

یہ پلیٹ فارم مختلف پہلوؤں پر مقابلہ کرتے ہیں جیسے رفتار، لاگت، اسکیل ایبلٹی، سیکورٹی اور تقسیم۔ وقت گزرنے کے ساتھ، ادائیگی کے استعمال کا معاملہ بلاکچین اسپیس کا ایک اہم صارف بننے کا امکان ہے۔

ہم سیٹلمنٹ پرت کو بینکوں کے نیٹ ورک کے طور پر سوچ سکتے ہیں جو موجودہ روایتی ادائیگی کے نظام کو تشکیل دیتے ہیں۔ مرکزی طور پر منظم بینک اکاؤنٹ میں رقوم کو ذخیرہ کرنے کے بجائے، صارفین اور تاجر ایک آن چین بیرونی ملکیت والے اکاؤنٹ (EOA) یا سمارٹ کنٹریکٹ اکاؤنٹ میں اثاثے محفوظ کر سکتے ہیں۔

یہ بات قابل غور ہے کہ جدید ادائیگی کے اسٹیک میں، اجازت اور تصفیہ کو الگ الگ ہینڈل کیا جاتا ہے۔ کارڈ تنظیمیں جیسے کہ ویزا اور ماسٹر کارڈ ادائیگی کی اجازت کی خدمات فراہم کرتے ہیں۔ جاری کرنے والے بینک اور حاصل کرنے والے بینک اصل ادائیگی کے تصفیے کو سنبھالنے کے ذمہ دار ہیں۔ بلاکچین کے لیے، اجازت اور تصفیہ کو نظریاتی طور پر ہم آہنگ کیا جا سکتا ہے۔ ایک صارف 100 USDT کا ٹرانزیکشن اپنے EOA سے براہ راست تاجروں EOA کو ایک ٹرانزیکشن کی اجازت پر دستخط کر کے بھیج سکتا ہے، اور توثیق کرنے والا اس ٹرانزیکشن کو بلاک چین پر غیر متغیر طور پر پروسیس کرے گا اور طے کرے گا۔

تاہم، یہ بات قابل توجہ ہے کہ P2P ادائیگی کے لین دین کے تصفیہ اور اجازت کے لیے مکمل طور پر بلاک چین پر انحصار کرنے کا مطلب یہ ہو سکتا ہے کہ کلیئرنگ، لین دین کی نگرانی، اور فراڈ کا پتہ لگانے کی خدمات کو نظرانداز کیا جائے جو کہ سٹرائپ اور کریڈٹ کارڈ نیٹ ورکس جیسے ویزا جیسے ادائیگی جمع کرنے والوں کے ذریعے استعمال کیا جاتا ہے۔

ویزا خود پچھلے کچھ سالوں میں ادائیگیوں کے استعمال کے معاملات کے لیے بلاک چین کو پائلٹ کرنے میں سب سے آگے رہا ہے، کمپنی ایک ایسے مستقبل کا تصور کر رہی ہے جہاں "ویزا کا نیٹ ورک نہ صرف متعدد کرنسیوں اور بینک سیٹلمنٹ کوریڈورز پر پھیلا ہوا ہے، بلکہ متعدد بلاکچین نیٹ ورکس، سٹیبل کوائنز اور CBDCs یا ٹوکنائزڈ جمع۔"

اثاثہ جاری کرنے والا

اثاثہ جاری کنندگان ایسی تنظیمیں ہیں جو stablecoins کو بنانے، ان کا انتظام کرنے اور اسے چھڑانے کے لیے ذمہ دار ہیں - ایک کرپٹو اثاثہ جو کسی حوالہ جات یا اثاثوں کی ٹوکری (عام طور پر امریکی ڈالر) کے نسبت ایک مستحکم قدر کو برقرار رکھنے کے لیے ڈیزائن کیا گیا ہے۔ یہ جاری کنندگان عام طور پر بینکوں کی طرح بیلنس شیٹ پر مبنی کاروباری ماڈل اپناتے ہیں۔ وہ کسٹمر کے ڈپازٹس کو قبول کرتے ہیں، ان فنڈز کو زیادہ پیداوار دینے والے اثاثوں میں سرمایہ کاری کرتے ہیں جیسے کہ US Treasuries، اور stablecoins کو واجبات کے طور پر جاری کرتے ہیں، سود کی شرح کے فرق یا خالص سود کے مارجن سے رقم کماتے ہیں۔

اثاثہ جاری کرنے والے ایک نئی قسم کے "درمیانی" ہیں جو کرپٹو ادائیگی کے اسٹیک میں موجود ہیں اور روایتی ادائیگی کے اسٹیک میں براہ راست اس کے برابر نہیں ہیں۔ شاید قریب ترین مساوی حکومت ہے جو لین دین کے لیے استعمال ہونے والی فیاٹ کرنسی جاری کرتی ہے۔

روایتی ادائیگیوں میں بیچوانوں کے برعکس، اثاثہ جاری کرنے والے اپنے سٹیبل کوائنز کا استعمال کرتے ہوئے ہر لین دین سے فیس جمع نہیں کرتے ہیں۔ ایک بار جب کوئی سٹیبل کوائن آن چین جاری ہو جاتا ہے، تو اسے اثاثہ جاری کرنے والے کو کوئی اضافی فیس ادا کیے بغیر خود تحویل اور منتقل کیا جا سکتا ہے۔

آن/آف ریمپ پرت

کیش اِن اور کیش آؤٹ کرنسی کی قبولیت مالیاتی لین دین میں سٹیبل کوائنز کے استعمال کو بڑھانے اور اپنانے کے لیے اہم ہے۔ بنیادی طور پر، وہ ایک تکنیکی پل کے طور پر کام کرتے ہیں جو بلاک چین پر سٹیبل کوائنز کو فیاٹ سسٹم اور بینک اکاؤنٹس کے ساتھ جوڑتے ہیں۔ ان کا کاروباری ماڈل عام طور پر ٹریفک پر مبنی ہوتا ہے، جو ان کے پلیٹ فارم سے گزرنے والے USD کے کل حجم کا صرف ایک چھوٹا سا حصہ ہوتا ہے۔

فی الحال، آن/آف ریمپ پرت اکثر کرپٹو ادائیگی کے اسٹیک کا سب سے مہنگا حصہ ہوتا ہے۔ سروس فراہم کرنے والے جیسے Moonpay بلاکچین سے بینک اکاؤنٹ میں اثاثے منتقل کرنے کے لیے 1.5% تک چارج کرتے ہیں۔

صارف کے بینک میں رکھی گئی fiat کرنسی سے لے کر آن چین stablecoins سے لے کر مرچنٹ کے بینک میں رکھی گئی fiat کرنسی تک کی لین دین کی لاگت 3% تک ہو سکتی ہے۔ یہ پہلو شاید لاگت کے لحاظ سے بڑے پیمانے پر بلاکچین ادائیگیوں کو اپنانے کی راہ میں سب سے بڑی رکاوٹ ہے، خاص طور پر ان تاجروں اور صارفین کے لیے جنہیں روزانہ کی لین دین کے لیے اپنے بینک اکاؤنٹس میں فیاٹ کرنسی کی ضرورت پڑ سکتی ہے۔ اس کو حل کرنے کے لیے، Binance Pay جیسی مصنوعات اپنے تجارتی نیٹ ورکس بنا رہی ہیں جہاں صارف براہ راست کریپٹو کرنسی خرچ کر سکتے ہیں، بغیر صارف کے اخراجات کے۔

انٹرفیس/ایپلی کیشن پرت

فرنٹ اینڈ ایپلی کیشنز کرپٹو ادائیگی کے ماحولیاتی نظام میں صارف کا سامنا کرنے والے سافٹ ویئر ہیں جو کرپٹو فعال ٹرانزیکشنز کے لیے صارف انٹرفیس فراہم کرتے ہیں اور ان ادائیگیوں کو آسان بنانے کے لیے اسٹیک کے دیگر اجزاء کا فائدہ اٹھاتے ہیں۔ ان کے کاروباری ماڈلز میں عام طور پر پلیٹ فارم فیس اور ٹرانزیکشن پر مبنی فیس شامل ہوتی ہے، جو ان کے انٹرفیس کے ذریعے پروسیس ہونے والے لین دین کے حجم کی بنیاد پر آمدنی حاصل کرتی ہے۔

4.2 بلاکچین پر مبنی ادائیگیوں کا فائدہ اٹھانا

قریب قریب تصفیہ

لین دین کرنے کے لیے ویزا یا ماسٹر کارڈ استعمال کرتے وقت، صارفین کو فوری ادائیگی کی اجازت کی سہولت کا تجربہ ہوتا ہے۔ تاہم، لین دین کا اصل تصفیہ، جہاں رقوم صارفین کے بینک اکاؤنٹ (جاری کرنے والے بینک) سے مرچنٹس کے بینک اکاؤنٹ (ایکوائرنگ بینک) میں منتقل کی جاتی ہیں، عام طور پر کم از کم ایک دن بعد تک نہیں ہوتی۔ اگرچہ کارڈ اسکیمیں صارفین کو سیکنڈوں میں ڈیجیٹل ادائیگی کرنے کی اجازت دیتی ہیں، لیکن تاجروں کو عام طور پر اگلے دن یا بعد میں اس خریداری کے لیے فنڈز موصول نہیں ہوتے۔ تصفیہ کے اوقات اور بھی طویل ہوتے ہیں جب رقوم کو سرحدوں کے پار منتقل کرنے کی ضرورت ہوتی ہے، کیونکہ اس کے لیے مختلف ممالک کے بینکوں کے درمیان رابطے کی ضرورت ہوتی ہے۔

ترسیلاتِ زر بھیجنے میں لگنے والے وقت میں سرحد پار انٹربینک کمیونیکیشن سسٹم کی ناکارہیاں واضح ہوتی ہیں۔ کسی حد تک متضاد طور پر، تقریباً 30% ترسیلات کو اپنی منزل تک پہنچنے میں ایک دن سے زیادہ وقت لگتا ہے۔ یہ رقم کی منتقلی کے 20% سے زیادہ ہے جس میں اتنا ہی وقت لگتا ہے۔

ورلڈ بینک اس کی دو وجوہات بتاتا ہے:

(1) ترسیلات زر میں روایتی بینکنگ خدمات شامل ہیں، یعنی بینک اکاؤنٹ سے بینک اکاؤنٹ کی خدمات، جو سست ہیں۔

(2) زیادہ تر غیر بینک ترسیلاتِ خدمت فراہم کرنے والے ممکنہ طور پر پہلے سے فنڈ لین دین کریں گے، جو نقد استعمال کرنے والے اختتامی صارفین کے لیے تیز رفتار سروس فراہم کرتے ہیں۔

مثال کے طور پر، ادائیگی کے تین ذرائع (ڈیجیٹل، کیش، اور بلاکچین) میں، بلاکچین رفتار میں واضح رہنما ہے، جس میں 100% ٹرانزیکشنز ایک گھنٹے سے بھی کم وقت میں مکمل ہوتی ہیں۔

2021 میں، Visa نے Crypto.com کے ساتھ ایک پائلٹ کا انعقاد کیا تاکہ USDC اور Ethereum blockchain کو آسٹریلیا کے ریئل ٹائم کارڈ پروگرام پر Crypto.com کے ذریعے کی جانے والی سرحد پار لین دین کے لیے ادائیگیوں پر کارروائی کرے۔ فی الحال، Crypto.com آسٹریلیا میں اپنے ویزا کارڈ سیٹلمنٹ کی ذمہ داریوں کو پورا کرنے کے لیے USDC کا استعمال کرتا ہے، اور اس صلاحیت کو دیگر مارکیٹوں تک پھیلانے کا ارادہ رکھتا ہے۔

اس پائلٹ سے پہلے، Crypto.com ویزا کارڈ کا استعمال کرتے ہوئے سرحد پار خریداریوں کے تصفیے میں کرنسی کے تبادلوں کا ایک طویل عمل اور مہنگی بین الاقوامی وائر ٹرانسفر شامل تھی۔

Crypto.com اب USDC کو سرحدوں کے پار براہ راست Ethereum blockchain کے ذریعے سرکل کے زیر انتظام ویزا مالیاتی اکاؤنٹ میں بھیج سکتا ہے، جس سے بین الاقوامی وائر ٹرانسفرز سے وابستہ وقت اور پیچیدگی کو نمایاں طور پر کم کیا جا سکتا ہے۔

انفرادی صارف کی سطح پر، Binance Pay جیسی خدمات صارفین کو فوری طور پر سرحدوں کے پار کرپٹو کرنسیوں کو منتقل کرنے کی اجازت دیتی ہیں۔

لاگت میں کمی

عالمی بینک کے مطابق، سرحدوں کے پار ترسیلات زر بھیجنے کی اوسط لاگت 2023 کی چوتھی سہ ماہی میں 6.39% سے کم ہو کر 2024 کی پہلی سہ ماہی میں 6.35% رہ گئی ہے۔ صحارا افریقہ وہ خطہ ہے جہاں ترسیلات بھیجنے کی سب سے زیادہ لاگت ہے، جس کی اوسط لاگت 7.73% ہے۔

مقابلے کے لیے، سولانا جیسے اعلیٰ کارکردگی والے بلاکچین کے ذریعے $200 مالیت کے اسٹیبل کوائنز (یا کسی بھی مقدار میں اسٹیبل کوائنز بھیجنے کی اوسط لاگت، چونکہ زیادہ تر بلاکچینز ٹرانسفر کی رقم سے قطع نظر ایک مقررہ گیس فیس وصول کرتے ہیں) تقریباً $0.00025 ہے۔ بائننس پے جیسی مصنوعات صارفین کو بہت کم فیس پر بارڈر لیس پیئر ٹو پیئر سٹیبل کوائن کی منتقلی کرنے کی اجازت دیتی ہیں، جب تک کہ منتقلی کی رقم 140,000 USDT سے کم ہو۔ اس رقم سے اوپر کی اقدار کے لیے، $1 کی فیس لی جاتی ہے۔

یہ بات قابل غور ہے کہ فی الحال، ڈپازٹس اور نکلوانے پر کرنسی کی تبدیلی کسی بھی لین دین کا سب سے مہنگا حصہ ہے جس میں آن چین اثاثے شامل ہیں۔ CryptoConvert، جس کے ساتھ Binance Q4 2023 میں شراکت کر رہا ہے، ایک ایسی خدمت پیش کرتا ہے جو جنوبی افریقی صارفین کو اپنے ڈیجیٹل اثاثوں کا استعمال کرتے ہوئے سامان خریدنے کی اجازت دیتا ہے۔ اس سے ڈپازٹس اور نکلوانے پر کرنسی کی تبدیلی کی ضرورت ختم ہو جاتی ہے اور یہ تاجروں کے نیٹ ورک کو کرپٹو مقامی بند ادائیگی کے لوپ میں شامل کرنے کا آغاز ہے۔

شفاف اور بے اعتماد نیٹ ورک

ایک ایسے دور میں جب روایتی ادائیگی کے نظام جیسے SWIFT کو جغرافیائی سیاسی مقاصد کے لیے استعمال کیا جا رہا ہے، بلاک چین ٹیکنالوجی ایک انقلابی متبادل پیش کرتی ہے۔ اس کی موروثی شفافیت کے ساتھ، بلاکچین پر ہر لین دین کو ایک غیر تبدیل شدہ لیجر پر ریکارڈ کیا جاتا ہے جو نیٹ ورک کے تمام شرکاء کو نظر آتا ہے۔ یہ کھلا پن اعتماد اور اتفاق کو فروغ دیتا ہے، اور دھوکہ دہی اور ہیرا پھیری کی حوصلہ شکنی کرتا ہے۔

وکندریقرت ایک اور اہم فائدہ ہے۔ مرکزی نظام کے برعکس، بلاکچین ایک وسیع نیٹ ورک پر کنٹرول پھیلاتا ہے، جس سے ناکامی کے واحد پوائنٹس اور طاقت کے غلط استعمال کا خطرہ کم ہوتا ہے۔ غیر جانبدار اور قابل رسائی عالمی ادائیگی کے نظام کو یقینی بناتے ہوئے کوئی ایک ادارہ پابندیاں یا پابندیاں نہیں لگا سکتا۔ بلاکچین کی وکندریقرت نوعیت اس کی حفاظت کو بڑھاتی ہے، اسے حملوں کے لیے لچکدار بناتی ہے۔ بلاکچین نیٹ ورک کو ہیک کرنے کے لیے بہت زیادہ کمپیوٹنگ پاور کی ضرورت ہوتی ہے، جو روایتی سسٹمز سے کہیں زیادہ ہے۔

مزید برآں، بلاکچین پیر ٹو پیئر ادائیگیوں، بیچوانوں کو کم کرکے اور فیسوں کو کم کرکے لین دین کو آسان بناتا ہے۔ سرحد پار ادائیگیاں جو ایک بار دن لگتی تھیں اب منٹوں میں مکمل کی جا سکتی ہیں، جس سے حقیقی وقت میں عالمی تجارت میں سہولت ہو گی۔ بلاکچین ڈیجیٹل ویلیو کو ذخیرہ کرنے اور منتقل کرنے کے لیے موجودہ وکندریقرت بینکاری نظام کا ایک قابل عمل، عالمی سطح پر متحد متبادل فراہم کرتا ہے۔

5. بلاکچین پر مبنی ادائیگی کا موجودہ مخمصہ

اسکیل ایبلٹی اور کارکردگی

عالمی سطح پر قابل رسائی ادائیگی کے نیٹ ورک کو سستے، تیز لین دین اور 24/7 چلانے کے قابل ہونا چاہیے۔ چونکہ ادائیگی کے نیٹ ورک کے لیے ضروری ہے کہ وہ فی سیکنڈ ہزاروں ٹرانزیکشنز پر کارروائی کر سکیں، یہاں تک کہ اسپلٹ سیکنڈ کی تاخیر بھی عالمی کاروباری کارروائیوں پر نمایاں اثر ڈال سکتی ہے۔ مثال کے طور پر، ویزا فی سیکنڈ 65,000 سے زیادہ لین دین پر کارروائی کر سکتا ہے۔

سولانا ایک بلاک چین ہے جس میں آج تک صارف کی طرف سے پیدا کردہ ٹرانزیکشنز فی سیکنڈ (TPS) کی سب سے زیادہ تعداد ریکارڈ کی گئی ہے، جس کی روزانہ کی اوسط TPS صرف 1,000 سے زیادہ ہے۔ سوئی مبینہ طور پر 850 سے زیادہ کی اصل چوٹی TPS کے ساتھ پیچھے ہے۔ BNB چین 378.3 TPS کے ساتھ اس میٹرک پر تیسرے نمبر پر ہے۔

2023 میں، ویزا روزانہ تقریباً 720 ملین ٹرانزیکشنز پر کارروائی کرتا ہے، جس کا مطلب ہے کہ 2023 میں اوسط یومیہ TPS تقریباً 8,300 ہے۔

یہ اب بھی سولانا کے ذریعہ ریکارڈ کردہ صارف کے ذریعہ تیار کردہ زیادہ سے زیادہ ٹی پی ایس سے تقریباً 8 گنا زیادہ ہے۔

TPS کے مسائل کے علاوہ، سولانا نے کارکردگی کے مسائل کی بھی نمائش کی ہے۔ 2020 میں اپنے مین نیٹ کے آغاز کے بعد سے، سولانا کو 7 بڑی بندشوں کا سامنا کرنا پڑا ہے جس نے بلاک کی پیداوار کو روک دیا، جس میں سب سے حالیہ فروری 2024 میں پیش آیا۔ اس طرح کے سنگین واقعات نے اداروں کو اہم کاروباری کارروائیوں کے لیے بلاک چینز پر انحصار کرنے کے بارے میں محتاط رہنے کا سبب بنایا ہے، جیسے ادائیگی کے طور پر.

پھر بھی ان مسائل کے باوجود، سولانا کو متعدد اہم اداروں نے اپنانا جاری رکھا ہے، جس میں ویزا نے اسے "اعلیٰ مظاہرے شدہ تھرو پٹ لیولز" کی وجہ سے "قابل عمل جانچ اور پائلٹ ادائیگی کے استعمال کے کیس" کے طور پر بیان کیا ہے۔

پے پال نے اپنا PYUSD stablecoin لانچ کرنے کے لیے Ethereum کے بعد سولانا کو دوسری زنجیر کے طور پر بھی منتخب کیا۔ لکھنے کے وقت، سولانا ($377 ملین) پر PYUSD سپلائی تقریباً ایک سال بعد شروع ہونے کے باوجود، Ethereum ($356 ملین) پر سپلائی کو پیچھے چھوڑ چکی ہے۔

آن چین پیچیدگی

بلاک چینز ان کی وکندریقرت نوعیت کی وجہ سے بڑے حصے میں پیچیدہ ہیں، جس سے صارفین اور تاجروں کے لیے مرکزی نظام کے مقابلے میں انہیں اپنانے میں زیادہ تکلیف ہوتی ہے۔ اختتامی صارفین کے لیے تقاضے، جیسے کہ نجی کلیدی انتظام، گیس کی فیس کی ادائیگی، اور متحد فرنٹ اینڈ کی کمی، بلاک چین ٹیکنالوجی کو اوسط صارف اور تاجر کے لیے ایک مشکل تجویز بناتی ہے۔

دریں اثنا، پچھلے 5 سالوں میں، اسکوائر اور اسٹرائپ جیسے ادائیگی کے فنٹیکس نے تاجروں اور صارفین کے لیے ادائیگی کے تجربے کو بہت اعلیٰ سطح پر لے جایا ہے۔ عام طور پر، اس نے مڈل مین، کرسپانڈنٹ بینکوں، اور دوسرے تیسرے فریق کی تمام بنیادی پیچیدگیوں کو ختم کرکے ایسا کیا ہے۔ نتیجے کے طور پر، روایتی عالمی ادائیگی کے اسٹیک کے لحاظ سے، ہمارے پاس اب ایک انتہائی نفیس نظام ہے جس کی لاگت فی لین دین 3% تک ہے، صارف اور تاجر دونوں نقطہ نظر سے۔

خوش قسمتی سے، تیز اور سستے بلاکچین انفراسٹرکچر کے عروج کے ساتھ، بلاکچین ایپلی کیشنز کے UI/UX میں بہت سی بہتری آئی ہے۔ بائننس پے صارفین کو روایتی بینکنگ سسٹم سے بے نیاز ہوتے ہوئے ایک مانوس سنٹرلائزڈ فنٹیک تجربہ فراہم کرتا ہے۔ اس سے صارفین کو عالمی سطح پر ایک دوسرے کو کم فیس کے ساتھ کرپٹو کرنسی بھیجنے کی آزادی ملتی ہے، جبکہ انہیں یہ اختیار بھی ملتا ہے کہ اگر وہ ایسا کرنے کا انتخاب کرتے ہیں تو آسانی سے کرپٹو اثاثوں کو خود تحویل میں لے سکتے ہیں۔

ریگولیٹری غیر یقینی صورتحال

کرپٹو کرنسیوں اور بلاک چین ٹیکنالوجی کے لیے موجودہ ریگولیٹری ماحول اب بھی تیار ہو رہا ہے، جس سے کاروبار اور صارفین کے لیے غیر یقینی صورتحال پیدا ہو رہی ہے۔ ضوابط ملک سے دوسرے ملک میں بڑے پیمانے پر مختلف ہوتے ہیں، عالمی کارروائیوں اور سرحد پار لین دین کو پیچیدہ بناتے ہیں۔

سوئٹزرلینڈ اور سنگاپور جیسے ممالک بلاک چین کی جگہ میں رہنمائی فراہم کرنے اور جدت کو فروغ دینے کے لیے واضح ریگولیٹری فریم ورک تیار کر رہے ہیں۔ کرپٹو-اثاثوں میں یورپی یونین کی مارکیٹس (MiCA) ریگولیشن ایک مربوط ریگولیٹری ماحول پیدا کرنے کی کوشش کی ایک اور مثال ہے۔ بلاکچین انڈسٹری کاروباریوں کو ریگولیٹری لینڈ اسکیپ پر تشریف لے جانے میں مدد کے لیے تعمیل کے حل بھی تیار کر رہی ہے۔ اینٹی منی لانڈرنگ (AML) کی نگرانی اور تعمیل کو یقینی بنانے کے لیے افراد اور کاروبار کو ضروری ٹولز فراہم کرنا اور اپنے صارف کو جانیں (KYC) کے ضوابط اپنانے کی کلید ہے۔

6. مستقبل کی بلاکچین پر مبنی ادائیگیاں

Blockchain ایک متحد ٹیکنالوجی کا بنیادی ڈھانچہ فراہم کرتا ہے جو ادائیگیوں کے منظر نامے کو آسان بناتا ہے اور جدید بینکنگ سسٹم کی بکھری ہوئی نوعیت سے بالاتر ہے۔ ایک عالمی وکندریقرت لیجر کے طور پر، بلاکچین روایتی بینکوں کی موروثی ناکارہیوں کو ختم کرتا ہے جو متعدد مرکزی طور پر منظم بینک اکاؤنٹس کو برقرار رکھنے اور ہم آہنگ کرنے پر انحصار کرتے ہیں۔ نتیجے کے طور پر، بلاکچین ایک نیا ذریعہ فراہم کرتا ہے جس میں لاگت کو کم کرنے اور عالمی ادائیگیوں کی رفتار بڑھانے کی صلاحیت ہوتی ہے۔

جیسا کہ اس رپورٹ میں پہلے ذکر کیا گیا ہے، ادائیگیوں کی بڑی کمپنی ویزا اپنے ادارہ جاتی کلائنٹس کے لیے عالمی تصفیے طے کرنے کے لیے ایک سستے اور تیز ترین طریقے کے طور پر بلاک چین کے ساتھ تجربہ کر رہی ہے۔ آج، ویزا کے کلائنٹس میں سے ایک، Crypto.com، USDC کو سرحدوں کے پار براہ راست Ethereum blockchain کے ذریعے Visa Finance کے زیر انتظام سرکل اکاؤنٹ میں بھیج سکتا ہے۔ اس سے بین الاقوامی وائر ٹرانسفر کا وقت اور پیچیدگی کم ہو جاتی ہے، جس پر عمل کرنے میں پہلے دن لگتے تھے۔ چونکہ کمپنیاں بلاک چین ٹیکنالوجی سے زیادہ واقف ہوتی ہیں، بہت سے لوگ سست اور زیادہ مہنگے فیاٹ بینکنگ سسٹم کے بجائے آن چین سٹیبل کوائنز کے ذریعے لین دین کرنے کا انتخاب کر سکتے ہیں۔

چھوٹے پیئر ٹو پیئر پیمانے پر، بلاک چین عالمی ادائیگیوں کی صنعت پر خاص طور پر سرحد پار ترسیلاتِ زر کے شعبے میں تیز اور زیادہ اہم اثر ڈال سکتا ہے۔ بہت سے ترسیلات زر وصول کنندگان غیر بینک یا کم بینک والے ہیں۔ بلاک چین ٹیکنالوجی روایتی بینکنگ سسٹم کو "لیپ فروگنگ" کرنے کا امکان پیش کرتی ہے تاکہ انٹرنیٹ کنیکشن اور اسمارٹ فون رکھنے والا کوئی بھی شخص دنیا میں کہیں سے بھی ادائیگیاں وصول کرنا شروع کر سکے۔

بلاکچین بنیادی طور پر ایک نیا، وکندریقرت ذریعہ فراہم کرتا ہے جس کے ذریعے پوری دنیا میں بغیر کسی رکاوٹ کے ادائیگی کی جا سکتی ہے۔ چونکہ جدید ادائیگیوں کی صنعت اس نئی ٹکنالوجی کے ساتھ تجربہ کرتی رہتی ہے اور اسے عالمی ادائیگی کے نظام کے حصوں میں ضم کرتی ہے، حتمی مقصد ہمیں ہمیشہ ذہن میں رکھنا چاہیے کہ مفت پیسے کی ایک ایسی دنیا تشکیل دی جائے جو سستی، تیز، اور زیادہ موثر ہو۔ ہر کوئی

اصل لنک

یہ مضمون انٹرنیٹ سے حاصل کیا گیا ہے: بائننس ریسرچ: بلاکچین ادائیگیاں، ایک نئی شروعات

متعلقہ: کرپٹو سیکنڈری او ٹی سی مارکیٹس کے راز: خریداروں اور فروخت کنندگان کی شناخت اور محرکات

اصل مصنف: من جنگ اصل ترجمہ: ٹیک فلو خلاصہ سیکنڈری او ٹی سی مارکیٹ ایک ایسا علاقہ ہے جہاں لوگ لاک ٹوکن، ایکویٹی یا SAFTs سمیت مختلف اثاثے خرید اور فروخت کر سکتے ہیں (شینچاو نوٹ: SAFT کا مطلب مستقبل کے لیے سادہ معاہدہ ہے۔ ٹوکنs یہ ایک قانونی معاہدہ ہے جو عام طور پر بلاکچین اور کریپٹو کرنسی پروجیکٹس کی مالی اعانت کے لیے استعمال ہوتا ہے۔ یہ سرمایہ کاروں کو پراجیکٹ ٹیم کو مستقبل کے ٹوکنز کے عوض پراجیکٹ کی ترقی کے مرحلے کے دوران فنڈز فراہم کرنے کی اجازت دیتا ہے۔ آج، ثانوی OTC مارکیٹ کی اصطلاح بنیادی طور پر لاک ٹوکنز کی تجارت سے مراد ہے۔ ثانوی OTC مارکیٹ میں اہم فروخت کنندگان میں وینچر کیپیٹل فرمز، کرپٹو پروجیکٹ ٹیمیں اور فاؤنڈیشنز شامل ہیں، جو اکثر ابتدائی منافع کو محفوظ کرنے یا فروخت کے دباؤ کو منظم کرنے کی ترغیب سے متاثر ہوتے ہیں۔ خریداروں کو تقسیم کیا جا سکتا ہے…